Bitcoin và vàng: Cuộc cách mạng hệ thống tiền tệ quốc tế trong thời kỳ hậu đại dịch
Kể từ năm 2022, sự tương quan giữa Bitcoin và giá vàng đã tăng lên đáng kể, điều này liên quan chặt chẽ đến sự phát triển của kỷ nguyên "hậu đại dịch". Trong bối cảnh thời đại này, Bitcoin có tiềm năng tham gia vào những biến đổi lớn của Hệ thống tiền tệ quốc tế. Bài viết này sẽ khám phá lý do tại sao trong kỷ nguyên "hậu đại dịch", Bitcoin có khả năng trở thành một phần quan trọng trong sự biến đổi của Hệ thống tiền tệ quốc tế.
Quan điểm cốt lõi: Cuộc cách mạng trong hệ thống tiền tệ quốc tế lần này sẽ thúc đẩy sâu sắc một cách chưa từng có các thuộc tính "vàng" của Bitcoin, giá trị của Bitcoin với tư cách là đồng tiền dự trữ sẽ nhanh chóng trở thành tâm điểm trong tầm nhìn chính.
Nhìn lại lịch sử tiền tệ và sự phát triển của Hệ thống tiền tệ quốc tế, chúng ta có thể thấy kim loại quý, đặc biệt là vàng, vì sự khan hiếm, khả năng phân chia và dễ dàng lưu trữ, đã trở thành người tiên phong của sự đồng thuận nhân loại - tiền tệ.
Hệ thống tiền tệ của thế giới hiện đại đã trải qua nhiều cuộc cải cách. Năm 1819, Anh thiết lập chế độ bản vị vàng. Sau hai cuộc chiến tranh thế giới, hệ thống Bretton Woods được thiết lập, được điều chỉnh và quản lý bởi Quỹ Tiền tệ Quốc tế, làm cho chế độ bản vị vàng trở nên quy chuẩn hơn. Tuy nhiên, hệ thống này phải đối mặt với "vấn đề Triffin": đồng đô la gắn liền với vàng nhưng lại phải trở thành tiền tệ thế giới, điều này dẫn đến sự mâu thuẫn giữa cung ứng và ổn định.
Năm 1976, hệ thống Bretton Woods sụp đổ, hệ thống Jamaica được thành lập. Sau khi đồng đô la Mỹ tách rời khỏi vàng, nhờ vào vị thế "độc quyền" của mình, nó trở thành đồng tiền chuẩn toàn cầu. Hệ thống này đã thúc đẩy thương mại quốc tế và sự phát triển kinh tế toàn cầu, nhưng đồng thời cũng đối mặt với các khó khăn nội tại. Sức mạnh của Mỹ không thể mãi mãi mạnh mẽ, trong khi việc đồng đô la Mỹ thu "thuế đúc tiền" từ toàn cầu cũng khiến hệ thống khổng lồ này khó có thể tự thoát ra.
Trong thời gian dịch bệnh, những vấn đề này càng trở nên trầm trọng hơn. Nợ công không ngừng gia tăng, các vấn đề địa chính trị ngày càng nổi bật. Việc Nga bị loại khỏi hệ thống SWIFT đánh dấu "điểm kỳ dị" của xu hướng phân hóa lớn trong lĩnh vực tiền tệ.
Mặc dù vậy, vị thế tiền tệ quốc tế của đồng đô la vẫn không thể thay thế trong ngắn hạn. Đến cuối năm 2023, Mỹ vẫn chiếm một phần tư trong nền kinh tế toàn cầu, tỷ lệ của đồng đô la trong thanh toán tiền tệ toàn cầu đã tăng lên 48%, và tỷ lệ trong dự trữ ngoại hối quốc tế đạt 59%. Nhưng hạt giống của sự thay đổi đã được gieo, hệ thống Jamaica dựa trên sự thống trị của đồng đô la trong bối cảnh địa chính trị mới và xu hướng phát triển công nghệ khó có thể thoát khỏi dòng chảy lịch sử.
Hệ thống tiền tệ quốc tế trong tương lai có thể có nhiều hình thức khác nhau. Ngân hàng Thế giới đã dự đoán ba kịch bản có thể xảy ra vào năm 2011: duy trì sự thống trị của đô la Mỹ, sự đồng tồn tại của đô la Mỹ, euro và một loại tiền tệ châu Á nào đó, hoặc áp dụng hoàn toàn SDR (Quyền rút vốn đặc biệt). Hiện tại, "phi đô la hóa" đã trở thành sự đồng thuận, chỉ là thời điểm từ biến đổi lượng sang chất vẫn chưa được xác định.
"Quá trình phi đô la hóa" có thể tăng tốc trong một số trường hợp:
Phân chia chuỗi công nghiệp tăng tốc: Hệ thống phân công hợp tác công nghiệp toàn cầu có thể quay trở lại, tính an toàn ưu tiên hơn sự phát triển trong nhiều tình huống.
Thay đổi địa chính trị: Các yếu tố như các biện pháp trừng phạt tài chính sau cuộc xung đột Nga-Ukraine, tình hình phức tạp ở Trung Đông, và mối quan hệ phức tạp giữa Trung Quốc và Mỹ có thể đẩy nhanh sự hình thành của "Chiến tranh Lạnh mới".
Trong bối cảnh quyền lực của đồng đô la đang dần suy yếu, thương mại toàn cầu tiếp tục phát triển, khả năng cao nhất là hình thành hệ thống tiền tệ dự trữ đa dạng, với đồng đô la, euro, nhân dân tệ làm chủ yếu, và bảng Anh, yen, SDR như là bổ sung. Một sự kiện có xác suất thấp khác là sự bùng nổ của chiến tranh quy mô lớn, dẫn đến thế giới trở lại tình trạng hỗn loạn, hệ thống tiền tệ có thể tạm thời trở lại chế độ bản vị vàng.
Còn có một quan điểm cho rằng, trong tương lai có thể xuất hiện "Hệ thống Bretton Woods III", tức là một hệ thống "tiền tệ bên ngoài" được hỗ trợ bởi vàng và các hàng hóa khác, nhấn mạnh giá trị hàng hóa của tài nguyên thực (đặc biệt là năng lượng) như là sự hỗ trợ cho tiền tệ.
Trong bối cảnh này, thị trường tài chính có thể xuất hiện hai xu hướng giao dịch:
Vàng đã thoát khỏi logic định giá lãi suất thực truyền thống, giá tăng mạnh.
Bitcoin thoát khỏi logic định giá tài sản rủi ro truyền thống, giá liên tục tăng.
Hai xu hướng này phản ánh kỳ vọng của thị trường về sự thay đổi trong hệ thống tiền tệ trong tương lai, đồng thời làm nổi bật vai trò quan trọng mà Bitcoin và vàng có thể đảm nhận trong sự thay đổi này.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
21 thích
Phần thưởng
21
3
Chia sẻ
Bình luận
0/400
BridgeTrustFund
· 07-08 21:50
Địa vị của đồng đô la sắp kết thúc.
Xem bản gốcTrả lời0
Lonely_Validator
· 07-06 21:29
btc thế giới thứ nhất được không
Xem bản gốcTrả lời0
SilentAlpha
· 07-06 21:26
thế giới tiền điện tử lớn mạnh, nếu không cẩn thận sẽ trở thành
Vai trò mới của Bitcoin và vàng: Phân tích sự biến đổi của hệ thống tiền tệ quốc tế trong thời kỳ hậu đại dịch
Bitcoin và vàng: Cuộc cách mạng hệ thống tiền tệ quốc tế trong thời kỳ hậu đại dịch
Kể từ năm 2022, sự tương quan giữa Bitcoin và giá vàng đã tăng lên đáng kể, điều này liên quan chặt chẽ đến sự phát triển của kỷ nguyên "hậu đại dịch". Trong bối cảnh thời đại này, Bitcoin có tiềm năng tham gia vào những biến đổi lớn của Hệ thống tiền tệ quốc tế. Bài viết này sẽ khám phá lý do tại sao trong kỷ nguyên "hậu đại dịch", Bitcoin có khả năng trở thành một phần quan trọng trong sự biến đổi của Hệ thống tiền tệ quốc tế.
Quan điểm cốt lõi: Cuộc cách mạng trong hệ thống tiền tệ quốc tế lần này sẽ thúc đẩy sâu sắc một cách chưa từng có các thuộc tính "vàng" của Bitcoin, giá trị của Bitcoin với tư cách là đồng tiền dự trữ sẽ nhanh chóng trở thành tâm điểm trong tầm nhìn chính.
Nhìn lại lịch sử tiền tệ và sự phát triển của Hệ thống tiền tệ quốc tế, chúng ta có thể thấy kim loại quý, đặc biệt là vàng, vì sự khan hiếm, khả năng phân chia và dễ dàng lưu trữ, đã trở thành người tiên phong của sự đồng thuận nhân loại - tiền tệ.
Hệ thống tiền tệ của thế giới hiện đại đã trải qua nhiều cuộc cải cách. Năm 1819, Anh thiết lập chế độ bản vị vàng. Sau hai cuộc chiến tranh thế giới, hệ thống Bretton Woods được thiết lập, được điều chỉnh và quản lý bởi Quỹ Tiền tệ Quốc tế, làm cho chế độ bản vị vàng trở nên quy chuẩn hơn. Tuy nhiên, hệ thống này phải đối mặt với "vấn đề Triffin": đồng đô la gắn liền với vàng nhưng lại phải trở thành tiền tệ thế giới, điều này dẫn đến sự mâu thuẫn giữa cung ứng và ổn định.
Năm 1976, hệ thống Bretton Woods sụp đổ, hệ thống Jamaica được thành lập. Sau khi đồng đô la Mỹ tách rời khỏi vàng, nhờ vào vị thế "độc quyền" của mình, nó trở thành đồng tiền chuẩn toàn cầu. Hệ thống này đã thúc đẩy thương mại quốc tế và sự phát triển kinh tế toàn cầu, nhưng đồng thời cũng đối mặt với các khó khăn nội tại. Sức mạnh của Mỹ không thể mãi mãi mạnh mẽ, trong khi việc đồng đô la Mỹ thu "thuế đúc tiền" từ toàn cầu cũng khiến hệ thống khổng lồ này khó có thể tự thoát ra.
Trong thời gian dịch bệnh, những vấn đề này càng trở nên trầm trọng hơn. Nợ công không ngừng gia tăng, các vấn đề địa chính trị ngày càng nổi bật. Việc Nga bị loại khỏi hệ thống SWIFT đánh dấu "điểm kỳ dị" của xu hướng phân hóa lớn trong lĩnh vực tiền tệ.
Mặc dù vậy, vị thế tiền tệ quốc tế của đồng đô la vẫn không thể thay thế trong ngắn hạn. Đến cuối năm 2023, Mỹ vẫn chiếm một phần tư trong nền kinh tế toàn cầu, tỷ lệ của đồng đô la trong thanh toán tiền tệ toàn cầu đã tăng lên 48%, và tỷ lệ trong dự trữ ngoại hối quốc tế đạt 59%. Nhưng hạt giống của sự thay đổi đã được gieo, hệ thống Jamaica dựa trên sự thống trị của đồng đô la trong bối cảnh địa chính trị mới và xu hướng phát triển công nghệ khó có thể thoát khỏi dòng chảy lịch sử.
Hệ thống tiền tệ quốc tế trong tương lai có thể có nhiều hình thức khác nhau. Ngân hàng Thế giới đã dự đoán ba kịch bản có thể xảy ra vào năm 2011: duy trì sự thống trị của đô la Mỹ, sự đồng tồn tại của đô la Mỹ, euro và một loại tiền tệ châu Á nào đó, hoặc áp dụng hoàn toàn SDR (Quyền rút vốn đặc biệt). Hiện tại, "phi đô la hóa" đã trở thành sự đồng thuận, chỉ là thời điểm từ biến đổi lượng sang chất vẫn chưa được xác định.
"Quá trình phi đô la hóa" có thể tăng tốc trong một số trường hợp:
Phân chia chuỗi công nghiệp tăng tốc: Hệ thống phân công hợp tác công nghiệp toàn cầu có thể quay trở lại, tính an toàn ưu tiên hơn sự phát triển trong nhiều tình huống.
Thay đổi địa chính trị: Các yếu tố như các biện pháp trừng phạt tài chính sau cuộc xung đột Nga-Ukraine, tình hình phức tạp ở Trung Đông, và mối quan hệ phức tạp giữa Trung Quốc và Mỹ có thể đẩy nhanh sự hình thành của "Chiến tranh Lạnh mới".
Trong bối cảnh quyền lực của đồng đô la đang dần suy yếu, thương mại toàn cầu tiếp tục phát triển, khả năng cao nhất là hình thành hệ thống tiền tệ dự trữ đa dạng, với đồng đô la, euro, nhân dân tệ làm chủ yếu, và bảng Anh, yen, SDR như là bổ sung. Một sự kiện có xác suất thấp khác là sự bùng nổ của chiến tranh quy mô lớn, dẫn đến thế giới trở lại tình trạng hỗn loạn, hệ thống tiền tệ có thể tạm thời trở lại chế độ bản vị vàng.
Còn có một quan điểm cho rằng, trong tương lai có thể xuất hiện "Hệ thống Bretton Woods III", tức là một hệ thống "tiền tệ bên ngoài" được hỗ trợ bởi vàng và các hàng hóa khác, nhấn mạnh giá trị hàng hóa của tài nguyên thực (đặc biệt là năng lượng) như là sự hỗ trợ cho tiền tệ.
Trong bối cảnh này, thị trường tài chính có thể xuất hiện hai xu hướng giao dịch:
Hai xu hướng này phản ánh kỳ vọng của thị trường về sự thay đổi trong hệ thống tiền tệ trong tương lai, đồng thời làm nổi bật vai trò quan trọng mà Bitcoin và vàng có thể đảm nhận trong sự thay đổi này.