Аналіз впливу глобальних макроекономічних факторів на булран Біткойна
Ця стаття розгляне, як ключові макроекономічні фактори, такі як глобальна ліквідність, процентні ставки, інфляція та оголошення Федеральної резервної системи, впливають на цінову поведінку Біткойна під час булрану. Ми використовуємо історичні дані з 2014 року до сьогодні, щоб ідентифікувати тенденції та кореляції за допомогою статистичного та економetricного аналізу, з метою надання інсайтів для інвестиційних стратегій.
Глобальна ліквідність ринку
Ліквідність є важливим показником доступності готівки та легко реалізованих активів, що має вирішальне значення для здоров'я економіки. Зростання ліквідності сприяє підвищенню цін на активи та активізації торгівлі. Розуміння тенденцій ліквідності допомагає інвесторам використовувати ринкові можливості та приймати обґрунтовані рішення для максимізації прибутку.
Звичайні показники ліквідності включають:
Грошовий ринок фондів: відображає доступну ліквідність фінансової системи
Банківські резерви: вказують на ліквідність, доступну для позик та інвестицій у банківській системі
Коефіцієнт покриття ліквідності: регуляторний стандарт, що вимірює стан ліквідності банку.
Оборотність: відображає загальний рівень ліквідності на ринку
У цій статті основним критерієм вимірювання є грошова маса M2. M2 включає фізичні гроші, поточні рахунки, заощаджувальні рахунки та інші близькі до грошей активи, що допомагає зрозуміти загальну ліквідність в економіці та обсяги коштів, доступних для витрат та інвестицій.
Історичні дані показують, що глобальний пік зростання M2 часто збігається з булраном Біткойна. Коливання Біткойна узгоджується зі зміною імпульсу M2. Під час булрану особливо важливо моніторити M2, оскільки збільшення ліквідності зазвичай сприяє зростанню ринку.
В історії криптовалют кілька значних булранів включають:
2011-2013 роки: під час європейської фінансової кризи Біткойн зріс з 2.93 доларів до 329 доларів.
2015-2017 роки: Біткойн зріс з 200 доларів до 19 000 доларів, рівень уваги з боку мас зріс.
2020-2021 роки: під впливом заходів, спричинених епідемією, Біткойн зріс з 10 000 доларів до 64 000 доларів.
2024 рік: незважаючи на загальне звуження ліквідності, Біткойн все ще зріс з 25,000 доларів до 85,000 доларів нового рекорду.
Варто зазначити, що в 2024 році Біткойн досягнув нових висот без суттєвого збільшення ліквідності, що свідчить про зростаючу зрілість ринку. А ось альткоїни все ще тісно пов'язані з загальною ліквідністю.
Аналіз показує, що домінування BTC, USDT та USDC є обернено пропорційним до глобальної швидкості обігу грошей. Коли зростання грошової маси перевищує зростання ВВП, фінансування зростає, що призводить до бульбашок активів та зниження домінування Біткойна. І навпаки.
Рекомендується інвесторам уважно стежити за макроекономічною політикою, моніторити зміни глобального M2 грошового забезпечення та їх вплив на ціни активів, а також вивчати зміни ринкових настроїв, щоб завчасно прогнозувати та визначати ринкові тенденції.
Процентні ставки та інфляція
Хоча Біткойн спроектовано як децентралізований актив, дослідження показують, що його чутливість до рішень центрального банку еволюціонує з часом.
До 2013 року грошові шоки Федеральної резервної системи значно знизили ціну Біткойна. Після 2013 року ці шоки почали сприяти зростанню ціни Біткойна, відображаючи зміну ринкової думки. Шоки деінфляції Європейського центрального банку постійно знижували ціну Біткойна, що вказує на те, що Біткойн в Європі має властивість цифрового золота.
З 2016 року вплив Європейського центрального банку на ціну Біткойна став більш тривалим. Після 2020 року Біткойн реагує на оголошення Федеральної резервної системи швидше та сильніше, що свідчить про посилення зв'язку з рішеннями монетарної політики.
Нещодавно, коли було опубліковано CPI, ціна Біткойна також продемонструвала миттєву реакцію на дані про інфляцію. Наприклад, коли в травні інфляція в США становила 0,0%, ціна Біткойна відразу ж зросла, але потім знову знизилася через спроби Федеральної резервної системи стримати очікування ліквідності.
Висновок
Ефективність Біткойна як засобу хеджування інфляції залишається предметом суперечок. На початку ціни Біткоїна не реагували помітно на оголошення монетарної політики. Але з 2020 року його чутливість до дій центрального банку значно зросла, реагуючи швидше.
Докази свідчать, що зв'язок між Біткойном і інфляцією є складним і постійно змінюється, під впливом зрілості ринку та загального економічного середовища. Динаміка цін на Біткойн тісно пов'язана з глобальним станом ліквідності, під впливом політики центральних банків, поведінки інвесторів та тенденцій інституційних інвестицій.
Ці висновки вказують на те, що початковий попит на Біткойн більше походить від його властивостей як безкордонових, децентралізованих цифрових грошей, а не як інструменту хеджування від інфляції. Після 2020 року, ужесточення з боку Федеральної резервної системи призвело до різкого падіння ціни Біткойна, що підкреслило спекулятивну мотивацію, а також ширшу базу інвесторів і загальну прийнятність.
Незабаром оприлюднені дані CPI, ймовірно, не зазнають суттєвих змін. Якщо фактичний результат буде нижчим за очікування, це може вплинути на ринок. Інвестори повинні уважно стежити за відповідними економічними показниками та політичними тенденціями, обережно оцінюючи інвестиційну вартість Біткойна в нинішньому макроекономічному середовищі.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
23 лайків
Нагородити
23
8
Поділіться
Прокоментувати
0/400
OnChain_Detective
· 07-12 00:18
аналіз патернів вказує на крайню обережність rn... ліквідні метрики показують червоні прапорці, чесно кажучи
Переглянути оригіналвідповісти на0
WalletInspector
· 07-11 17:04
Коли входити з повною позицією?
Переглянути оригіналвідповісти на0
GasGuzzler
· 07-10 04:51
Центральний банк знову проводить Точкове бриття, криптосвіт знову До місяця!
Переглянути оригіналвідповісти на0
RugPullProphet
· 07-09 03:51
увійти в позиціюувійти в позицію вже запущено
Переглянути оригіналвідповісти на0
ForkThisDAO
· 07-09 03:50
Все ж таки не варто займатися цими безглуздими речами, краще зосередитися на накопиченні монет.
Переглянути оригіналвідповісти на0
APY追逐者
· 07-09 03:48
немає ніякої користі, якщо падіння, то падіння
Переглянути оригіналвідповісти на0
GweiWatcher
· 07-09 03:45
Що б там не було, я просто хочу приєднатися~
Переглянути оригіналвідповісти на0
AirdropNinja
· 07-09 03:32
Ще один хороший час для обдурювання людей, як лохів.
Глибина аналізу булрану Біткойна: як глобальні макроекономічні фактори впливають на BTC走势
Аналіз впливу глобальних макроекономічних факторів на булран Біткойна
Ця стаття розгляне, як ключові макроекономічні фактори, такі як глобальна ліквідність, процентні ставки, інфляція та оголошення Федеральної резервної системи, впливають на цінову поведінку Біткойна під час булрану. Ми використовуємо історичні дані з 2014 року до сьогодні, щоб ідентифікувати тенденції та кореляції за допомогою статистичного та економetricного аналізу, з метою надання інсайтів для інвестиційних стратегій.
Глобальна ліквідність ринку
Ліквідність є важливим показником доступності готівки та легко реалізованих активів, що має вирішальне значення для здоров'я економіки. Зростання ліквідності сприяє підвищенню цін на активи та активізації торгівлі. Розуміння тенденцій ліквідності допомагає інвесторам використовувати ринкові можливості та приймати обґрунтовані рішення для максимізації прибутку.
Звичайні показники ліквідності включають:
У цій статті основним критерієм вимірювання є грошова маса M2. M2 включає фізичні гроші, поточні рахунки, заощаджувальні рахунки та інші близькі до грошей активи, що допомагає зрозуміти загальну ліквідність в економіці та обсяги коштів, доступних для витрат та інвестицій.
Історичні дані показують, що глобальний пік зростання M2 часто збігається з булраном Біткойна. Коливання Біткойна узгоджується зі зміною імпульсу M2. Під час булрану особливо важливо моніторити M2, оскільки збільшення ліквідності зазвичай сприяє зростанню ринку.
В історії криптовалют кілька значних булранів включають:
Варто зазначити, що в 2024 році Біткойн досягнув нових висот без суттєвого збільшення ліквідності, що свідчить про зростаючу зрілість ринку. А ось альткоїни все ще тісно пов'язані з загальною ліквідністю.
Аналіз показує, що домінування BTC, USDT та USDC є обернено пропорційним до глобальної швидкості обігу грошей. Коли зростання грошової маси перевищує зростання ВВП, фінансування зростає, що призводить до бульбашок активів та зниження домінування Біткойна. І навпаки.
Рекомендується інвесторам уважно стежити за макроекономічною політикою, моніторити зміни глобального M2 грошового забезпечення та їх вплив на ціни активів, а також вивчати зміни ринкових настроїв, щоб завчасно прогнозувати та визначати ринкові тенденції.
Процентні ставки та інфляція
Хоча Біткойн спроектовано як децентралізований актив, дослідження показують, що його чутливість до рішень центрального банку еволюціонує з часом.
До 2013 року грошові шоки Федеральної резервної системи значно знизили ціну Біткойна. Після 2013 року ці шоки почали сприяти зростанню ціни Біткойна, відображаючи зміну ринкової думки. Шоки деінфляції Європейського центрального банку постійно знижували ціну Біткойна, що вказує на те, що Біткойн в Європі має властивість цифрового золота.
З 2016 року вплив Європейського центрального банку на ціну Біткойна став більш тривалим. Після 2020 року Біткойн реагує на оголошення Федеральної резервної системи швидше та сильніше, що свідчить про посилення зв'язку з рішеннями монетарної політики.
Нещодавно, коли було опубліковано CPI, ціна Біткойна також продемонструвала миттєву реакцію на дані про інфляцію. Наприклад, коли в травні інфляція в США становила 0,0%, ціна Біткойна відразу ж зросла, але потім знову знизилася через спроби Федеральної резервної системи стримати очікування ліквідності.
Висновок
Ефективність Біткойна як засобу хеджування інфляції залишається предметом суперечок. На початку ціни Біткоїна не реагували помітно на оголошення монетарної політики. Але з 2020 року його чутливість до дій центрального банку значно зросла, реагуючи швидше.
Докази свідчать, що зв'язок між Біткойном і інфляцією є складним і постійно змінюється, під впливом зрілості ринку та загального економічного середовища. Динаміка цін на Біткойн тісно пов'язана з глобальним станом ліквідності, під впливом політики центральних банків, поведінки інвесторів та тенденцій інституційних інвестицій.
Ці висновки вказують на те, що початковий попит на Біткойн більше походить від його властивостей як безкордонових, децентралізованих цифрових грошей, а не як інструменту хеджування від інфляції. Після 2020 року, ужесточення з боку Федеральної резервної системи призвело до різкого падіння ціни Біткойна, що підкреслило спекулятивну мотивацію, а також ширшу базу інвесторів і загальну прийнятність.
Незабаром оприлюднені дані CPI, ймовірно, не зазнають суттєвих змін. Якщо фактичний результат буде нижчим за очікування, це може вплинути на ринок. Інвестори повинні уважно стежити за відповідними економічними показниками та політичними тенденціями, обережно оцінюючи інвестиційну вартість Біткойна в нинішньому макроекономічному середовищі.