Liberar el potencial dormido de Bitcoin: una nueva reconstrucción del paradigma de liquidez de billones
Bitcoin, como el "pool de fondos" más grande y de mayor calidad en el mundo de las criptomonedas, su valor potencial aún no ha sido completamente liberado. Recientemente, el mayor protocolo de préstamos en cadena en el ecosistema de Bitcoin completó una ronda importante de financiamiento, lo que marca que BTC está pasando de ser simplemente un almacenamiento de valor digital a una herramienta financiera más activa.
De hecho, el potencial de BTC como activo de liquidez y activo de nicho está empezando a hacerse evidente. Podemos ver que se está formando un ecosistema BTCFi único, que aporta a Bitcoin una variedad más rica de escenarios de ingresos estructurados en la cadena. Si se puede activar de manera efectiva el BTC dormido y construir una red de liquidez eficiente y segura, se abrirá un espacio para aplicaciones DeFi globales para este activo de nivel de un billón de dólares.
Prácticas industriales de la liquidez de Bitcoin
Los datos muestran que, hasta el 9 de enero de 2025, el valor total bloqueado en la cadena de Ethereum supera los 64 mil millones de dólares, lo que representa un aumento significativo de casi el 180% en comparación con el mismo período del año anterior. En comparación, aunque la capitalización de mercado y el aumento del precio de Bitcoin superan a los de Ethereum, la velocidad de expansión de su ecosistema en la cadena sigue rezagada frente a la de Ethereum.
Es importante señalar que si la liquidez de BTC puede liberarse en un 10%, se generará un mercado de hasta 180 mil millones de dólares. Si se puede alcanzar una tasa de TVL similar a la de ETH (aproximadamente 16%), es más probable que se liberen alrededor de 300 mil millones de dólares en liquidez. Esto podría impulsar un crecimiento explosivo del ecosistema BTCFi e incluso tiene el potencial de superar a las redes EVM en general, convirtiéndose en el ecosistema financiero en cadena más grande.
Una plataforma de liquidez de Bitcoin se ha convertido en el protocolo de préstamos más grande en el ecosistema BTC, solo superada por dos monedas estables principales. Se informa que el TVL de la plataforma ha superado los 2000 millones de dólares, y su moneda estable de Bitcoin ha alcanzado un volumen de bloqueo de más de 500 millones de dólares solo una semana después de su lanzamiento, estableciendo un récord como el protocolo de préstamos con el crecimiento de TVL más rápido en la historia de DeFi.
Para los actuales poseedores de BTC, maximizar el uso de los activos de BTC acumulados es una necesidad apremiante, pero al mismo tiempo desean evitar asumir un riesgo excesivo de pérdida de capital, por lo que lo mejor sería convertir los activos fijos en activos de liquidez que sean fáciles de operar. Por lo tanto, los protocolos de préstamo en cadena basados en Bitcoin han encontrado una oportunidad importante.
Una plataforma ha adoptado una tasa de interés de préstamo fija del 8%, con Bitcoin respaldado por instituciones profesionales, al tiempo que ofrece una moneda estable de suministro ilimitado. Esto permite a los titulares de BTC obtener una mayor liquidez para participar en otros proyectos dentro del ecosistema. Cabe mencionar que la plataforma se centra más en la participación saludable de los pequeños inversores en todo el ecosistema, en lugar de solo enfocarse en los grandes jugadores.
Discusión sobre el valor de las monedas estables de Bitcoin
Desde la perspectiva de las stablecoins, las stablecoins descentralizadas en la cadena siguen siendo dominadas por las stablecoins respaldadas por posiciones de deuda colateral (CDP). El CDP es esencialmente una extensión del uso de stablecoins basada en escenarios de préstamo, que crea un fondo de liquidez adicional para activos inactivos.
El ecosistema de una plataforma incluye cuatro bloques de negocios centrales: una stablecoin de rendimiento respaldada por Bitcoin, un protocolo de préstamos basado en esta stablecoin, una plataforma de préstamos híbrida que conecta DeFi y CeFi, y un protocolo de préstamos descentralizado que admite la participación de BTC. Este modelo permite que los protocolos de stablecoin y los protocolos de préstamos se penetren mutuamente, formando al mismo tiempo relaciones de "préstamo" de activos subyacentes, construyendo un mercado de stablecoin a través de un diseño de liquidez y ofreciendo productos de ingresos fijos a los usuarios.
La plataforma no solo resuelve el problema de las monedas estables que ha atormentado durante mucho tiempo al ecosistema de Bitcoin, sino que también logra la compatibilidad entre múltiples cadenas gracias a la tecnología de cadena cruzada, permitiendo a los usuarios operar sin problemas sus monedas estables en múltiples ecosistemas DeFi, llevando de forma indirecta la liquidez del ecosistema de Bitcoin a otras cadenas.
Esta innovación proporciona un marco básico para utilizar de manera eficiente los activos en la red Bitcoin, activando BTC dormidos, permitiendo que más poseedores de BTC participen de manera segura en actividades de liquidez en la cadena, confiando en que pueden invertir grandes cantidades de BTC dormidos en pools de liquidez DeFi para intercambiar o ganar rendimientos.
Conclusión
A medida que los activos de Bitcoin comienzan a salir de su estado de inactividad, BTCFi tiene el potencial de convertirse en una nueva dirección de activos DeFi con un volumen de varios cientos de miles de millones de dólares, siendo clave para construir un ecosistema próspero en la cadena. Construir formas de productos financieros y escenarios DeFi diversificados centrados en BTC redefinirá el papel de BTC en el ámbito DeFi de toda la red. Vale la pena seguir de cerca si la profunda integración de BTC en el campo DeFi puede alcanzar un punto de inflexión clave.
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DataOnlooker
· hace15h
Los que están atrás comen sandía esperando que el gran alcista bombe BTC
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DaoGovernanceOfficer
· hace15h
*suspiro* otra narrativa de defi que carece de base empírica... ¿dónde está el marco de gobernanza?
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GasBankrupter
· hace15h
btc finalmente no se está quedando plano, ¡va a hacer grandes cosas!
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OnChainDetective
· hace15h
A las dos de la noche mirando los datos on-chain... la gran transferencia de la Ballena ya lo dice todo.
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MysteriousZhang
· hace15h
Solo quería preguntar quién más está copiando la tarea.
El ascenso de BTCFi: la liberación de liquidez de Bitcoin a nivel de billones está a punto de ocurrir
Liberar el potencial dormido de Bitcoin: una nueva reconstrucción del paradigma de liquidez de billones
Bitcoin, como el "pool de fondos" más grande y de mayor calidad en el mundo de las criptomonedas, su valor potencial aún no ha sido completamente liberado. Recientemente, el mayor protocolo de préstamos en cadena en el ecosistema de Bitcoin completó una ronda importante de financiamiento, lo que marca que BTC está pasando de ser simplemente un almacenamiento de valor digital a una herramienta financiera más activa.
De hecho, el potencial de BTC como activo de liquidez y activo de nicho está empezando a hacerse evidente. Podemos ver que se está formando un ecosistema BTCFi único, que aporta a Bitcoin una variedad más rica de escenarios de ingresos estructurados en la cadena. Si se puede activar de manera efectiva el BTC dormido y construir una red de liquidez eficiente y segura, se abrirá un espacio para aplicaciones DeFi globales para este activo de nivel de un billón de dólares.
Prácticas industriales de la liquidez de Bitcoin
Los datos muestran que, hasta el 9 de enero de 2025, el valor total bloqueado en la cadena de Ethereum supera los 64 mil millones de dólares, lo que representa un aumento significativo de casi el 180% en comparación con el mismo período del año anterior. En comparación, aunque la capitalización de mercado y el aumento del precio de Bitcoin superan a los de Ethereum, la velocidad de expansión de su ecosistema en la cadena sigue rezagada frente a la de Ethereum.
Es importante señalar que si la liquidez de BTC puede liberarse en un 10%, se generará un mercado de hasta 180 mil millones de dólares. Si se puede alcanzar una tasa de TVL similar a la de ETH (aproximadamente 16%), es más probable que se liberen alrededor de 300 mil millones de dólares en liquidez. Esto podría impulsar un crecimiento explosivo del ecosistema BTCFi e incluso tiene el potencial de superar a las redes EVM en general, convirtiéndose en el ecosistema financiero en cadena más grande.
Una plataforma de liquidez de Bitcoin se ha convertido en el protocolo de préstamos más grande en el ecosistema BTC, solo superada por dos monedas estables principales. Se informa que el TVL de la plataforma ha superado los 2000 millones de dólares, y su moneda estable de Bitcoin ha alcanzado un volumen de bloqueo de más de 500 millones de dólares solo una semana después de su lanzamiento, estableciendo un récord como el protocolo de préstamos con el crecimiento de TVL más rápido en la historia de DeFi.
Para los actuales poseedores de BTC, maximizar el uso de los activos de BTC acumulados es una necesidad apremiante, pero al mismo tiempo desean evitar asumir un riesgo excesivo de pérdida de capital, por lo que lo mejor sería convertir los activos fijos en activos de liquidez que sean fáciles de operar. Por lo tanto, los protocolos de préstamo en cadena basados en Bitcoin han encontrado una oportunidad importante.
Una plataforma ha adoptado una tasa de interés de préstamo fija del 8%, con Bitcoin respaldado por instituciones profesionales, al tiempo que ofrece una moneda estable de suministro ilimitado. Esto permite a los titulares de BTC obtener una mayor liquidez para participar en otros proyectos dentro del ecosistema. Cabe mencionar que la plataforma se centra más en la participación saludable de los pequeños inversores en todo el ecosistema, en lugar de solo enfocarse en los grandes jugadores.
Discusión sobre el valor de las monedas estables de Bitcoin
Desde la perspectiva de las stablecoins, las stablecoins descentralizadas en la cadena siguen siendo dominadas por las stablecoins respaldadas por posiciones de deuda colateral (CDP). El CDP es esencialmente una extensión del uso de stablecoins basada en escenarios de préstamo, que crea un fondo de liquidez adicional para activos inactivos.
El ecosistema de una plataforma incluye cuatro bloques de negocios centrales: una stablecoin de rendimiento respaldada por Bitcoin, un protocolo de préstamos basado en esta stablecoin, una plataforma de préstamos híbrida que conecta DeFi y CeFi, y un protocolo de préstamos descentralizado que admite la participación de BTC. Este modelo permite que los protocolos de stablecoin y los protocolos de préstamos se penetren mutuamente, formando al mismo tiempo relaciones de "préstamo" de activos subyacentes, construyendo un mercado de stablecoin a través de un diseño de liquidez y ofreciendo productos de ingresos fijos a los usuarios.
La plataforma no solo resuelve el problema de las monedas estables que ha atormentado durante mucho tiempo al ecosistema de Bitcoin, sino que también logra la compatibilidad entre múltiples cadenas gracias a la tecnología de cadena cruzada, permitiendo a los usuarios operar sin problemas sus monedas estables en múltiples ecosistemas DeFi, llevando de forma indirecta la liquidez del ecosistema de Bitcoin a otras cadenas.
Esta innovación proporciona un marco básico para utilizar de manera eficiente los activos en la red Bitcoin, activando BTC dormidos, permitiendo que más poseedores de BTC participen de manera segura en actividades de liquidez en la cadena, confiando en que pueden invertir grandes cantidades de BTC dormidos en pools de liquidez DeFi para intercambiar o ganar rendimientos.
Conclusión
A medida que los activos de Bitcoin comienzan a salir de su estado de inactividad, BTCFi tiene el potencial de convertirse en una nueva dirección de activos DeFi con un volumen de varios cientos de miles de millones de dólares, siendo clave para construir un ecosistema próspero en la cadena. Construir formas de productos financieros y escenarios DeFi diversificados centrados en BTC redefinirá el papel de BTC en el ámbito DeFi de toda la red. Vale la pena seguir de cerca si la profunda integración de BTC en el campo DeFi puede alcanzar un punto de inflexión clave.